0909｜谷市 鉴茶财经院 共振
全球科技市场能否共振取决于美股表现，A股多为跟随模仿。上周美股科技触底反弹，巨头下跌但中坚上涨。文章列举美股光芯片、光模块、PCB、硅光检测、算力租赁、电源、液冷、光纤等公司及A股对标，指出部分标的受套牢盘压制，需关注中美关系缓和。强调英伟达为全球龙头，A股短期乱炒小盘，中证2000ETF可逢低布局。半导体指数对比牵强，国内产业仍有差距，需培养年轻一代。
0909｜共振 1（鉴茶财经院）
全球科技市场能否共振取决于美股表现，A股多为跟随和模仿。上周美股科技已现触底反弹迹象，虽巨头下跌但中坚上涨。文中列举多项对标：如Lumentum对应光芯片CPO，Coherent对应光器件，AAOI对应光模块，TTM对应PCB，Vertiv对应电源，NVT对应液冷，康宁对应光纤等。同时指出A股部分标的受套牢盘压制，需关注大关系缓和带来压制放松。最终强调市场仍有差距，应关注年轻一代。
0909｜古往今来 传奇的交易员都具有以下原则（洪灏）
伟大的交易员共有的原则：他们全身心投入交易，视之为毕生热忱；首重风险，以仓位管理和止损控制损失；心智灵活，敢于认错并果断反转。趋势跟踪者不预测未来，只对价格行动做出反应。他们重视风险回报比，至少追求1:2或1:3，果断止损、放任盈利，并通过仓位规模、止损、分散化将破产风险降至零。多数早年有导师或研读顶级交易著作，怀有坚定信念，具备技术、数学和心理优势。伟大交易员百里挑一，需做其余99%不愿做的苦功：钻研、坚韧、克己、知行合一。
0909｜HBM良率问题与TSV技术差距分析（击球区小能手）
与三星电子、SK 海力士存在 4 到 5 年的 cha 距 中国最大的DRAM制造商创芯记忆(CXMT)虽已开始第四代高带宽内存(HBM3)的试生产，但其初期良率始终难以提升。据悉，该产品的良率仅停留在25%，这一数值还不到半导体行业大规模量产标准"黄金良率"80%的三分之一。与SK海力士从2022年开始量产同类产品并...
0909｜宏观前瞻（沉默的螺旋）
中英就全面战略伙伴关系表态，强调互利合作，中方希望英方保障中国投资者合法权益；中欧关系盘根错节，不会轻易破裂。美俄若达成合作将被视为宏观利空。8000亿元政策性金融工具加速投放，但撬动十万亿投资存疑，高频数据未见起色。茅台飞天改为常态化投放，反映高端消费承压。美国要求韩国提交超3500亿美元投资项目，意在吸引资本、技术与供应链转移。英伟达生态壁垒高，AI训练与推理分化，降本为产业核心。英国发债收益率创1998年以来新高。市场等待美国CPI，维持震荡。
0909｜财经早餐（洞见公社）
1、国务院总理李强在主持国务院第二十一次专题学习时强调，要建立可持续的城市更新模式。加大政府投入力度，加强要素资源保障，推动重大工程项目建设。要更好发挥市场力量作用，构建多元化可持续投融资体系。要根据需要适时调整优化规划、用地、财税、金融等方面的相关政策、法律法规和标准规范。 2、当地时间9月8日晚，一艘伊朗油轮在距离...
0909｜每日简报（洞见公社）
宏观： 1.胡塞武装称将宣布深入沙特领土开展广泛军事行动。 2.卖方:基准情形,特朗普政府妥协+美联储不加息。高概率情形,美伊冲突升级+逆势加息,但未能重塑强美元叙事,触发全球流动性危机,等美联储QE救。 8月进出口数据继续远超市场预期，出口同比+25%（美元口径），进口增速（28.2%）高于出口，原油、大豆、集成电路...
0909｜财经早茶（Bloomberg）
早上好，欢迎收听彭博财经早茶，我是Helen。今天是2026年9月9日星期三，我们一起来听头条新闻。据报道，美军周二袭击了伊朗石油出口枢纽哈尔克岛和港口城市贾斯克附近，目标，美国财政部将在周三公布10年和20年期国债回购规模，华尔街预计单次回购最高可达100亿美元。 美国交通部长批评福特与宁德时代等中国车企的合作关系，...
0908｜从海外AI产业看国内AI投资
行业深度研究 看好/维持 计算机 计算机 ■ 子行业评级 计算机设备 无评级 计算机软件 中性 IT服务 无评级 云服务 无评级 产业互联网 无评级 相关研究报告 <<业绩符合预期，布局算力服务及Token 运营>>–2026-08-27<<业绩快速增长，发力AI应用及场景Token>>–2026-08-26<<业绩持...
0909｜每日复盘与展望 二（洪灏）
2026年9月8日，外盘油价与利率压力重燃：布伦特逼近100美元，美债10年期收益率重回4.80%。A股从算力硬件切向石油石化、农业、地产、煤炭、医药等低估值顺周期，创业板、科创50走低，上证微涨；涨停73家、跌停0家，成交约1.96万亿元，属高低切换而非避险。港股恒指跌0.4%，恒生科技跌1.6%。日元兑美元急升4%，一度触及152.89，主因日本工资增速创近三十年最快、套息交易大规模平仓及日本一个月抛售约878亿美元外国证券。日元走强削弱资产相关性，全球股市承压；需警惕套利平仓连锁强平，并关注美债收益率及亚洲汇市分化。